Слайд 3
Osnova přednášky
Vymezení OA
a) z hlediska časového
b) z
hlediska funkcí
c) normativní vymezení
2. Způsoby pořízení OA
3. Oceňování OA
4.
Management OA
4. 1. management zásob
4. 2. management pohledávek
4. 3. management peněžních prostředků
Слайд 4
Ad 1a) Vymezení OA z hlediska časového
majetek podniku,
který má krátkou dobu použití (zpravidla do 1 roku;
v praxi existují ale i výjimky)
neustále mění svou podobu ⇒ tj. obíhá
Schéma 1: Koloběh oběžného majetku
Peníze
Materiál
Nedokončená výroba
Výrobky
Pohledávky
Peníze
Слайд 5
Ad 1b) Vymezení OA z hlediska funkcí, které
plní
Vnitřní funkce
Likvidní funkce
Rezervní funkce
Záruční funkce
Vnější funkce
Слайд 6
Ad 1c) Normativní vymezení OA
Zásoby
Pohledávky
Krátkodobý
finanční majetek
Peněžní prostředky
Слайд 7
Ad 2) Způsoby pořízení oběžného majetku
a) nákupem
b) vlastní
činností
c) jinými způsoby
- darováním
- zjištěním jako přebytek při inventarizaci
-
jako použitelný odpad při likvidaci dlouhodobého majetku
- jako nepeněžitý vklad společníka
- převodem dle platných právních norem
Слайд 8
Ad 3) Oceňování oběžného majetku:
a) zásob
b) pohledávek
c) finančního
majetku
Ad a) oceňování zásob
nakupované zásoby materiálu a zboží –
ocenění pořizovací cenou
zásoby vytvořené vlastní činností (nedokončená výroba, polotovary a výrobky) – ocenění výrobními náklady
zásoby získané bezúplatně či jinými způsoby – ocenění reprodukční pořizovací cenou
Слайд 9
Ad b) oceňování pohledávek
Pohledávku lze charakterizovat jako právo
FO nebo PO (věřitele) požadovat na druhé osobě (dlužníkovi)
plnění vzniklé z určitého závazku.
při vzniku pohledávky – se oceňují jmenovitou hodnotou
při nabytí za úplatu nebo vkladem – ocenění pořizovací cenou
Ad c) oceňování finančního majetku
- Finanční majetek musí vést účetní jednotka v české měně. U položek vyjádřených v cizí měně musí provést přecenění na české koruny.
- Peněžní prostředky, ceniny i účty v bankách se oceňují nominálními hodnotami.
Слайд 11
PŘ: Výpočet obratového cyklu peněz
Firma hodlá vyrábět nový
výrobek v objemu 30ks/den o nákladech 2
000Kč/ks. Předpokládané tržby činí 27 mil. Kč/rok, průměrná zásoba byla vypočítána ve výši 4,5 mil. Kč, průměrná výše pohledávek 1,5 mil. Kč, úhradu dodavatelských faktur provádí firma v průměru za 15 dnů. Určete obratový cyklus.
Слайд 12
Schéma 2: Obratový cyklus peněz
Nákup Prodej
zásob výrobků
Doba
obratu zásob (60 dnů) Doba inkasa
pohledávek (20 dnů)
Doba odkladu plateb (15 dnů) D o b a o b r a t u p e n ě z (65 dnů)
Platba Inkaso
dodavatelům tržeb
Слайд 14
OCP odpovídá na otázku, kolik a na jak
dlouho je třeba investovat do výroby, aby bylo možné
realizovat zakázku.
Bude-li tento problém řešen na úrovni celého podniku, mluvíme o řízení pracovního kapitálu podniku
2 varianty pojmu:
pracovní kapitál
čistý pracovní kapitál:
1) manažerský pohled: oběžná aktiva – krátkodobé závazky
2) vlastnický pohled: dlouhodobý kapitál – dlouhodobý majetek
Слайд 15
Schéma tvorby ČPK z pohledu a) manažera
b) investora
a) b)
A Rozvaha P A Rozvaha P
VK VK
SA Dl. SA
CKdl zdroje CKdl
ČPK ČPK
Kr.
OA CKkr zdroje OA CKkr
Слайд 16
PŘ: Výpočet ČPK
Tabulka 1: Rozvaha subjektu X
Слайд 17
Řešení:
Období 1: 1) OA – kr. závazky =
400 – 150 = 250 tis. Kč
2) fix. P – fix. A = 500 – 250 = 250 tis. Kč
Období 2: 1) OA – kr. závazky = 560 – (50 + 44) = 466 tis. Kč
2) fix. P – fix. A = (749 + 100) – 383 = 466 tis. Kč
Слайд 18
4. 1. Management zásob
cílem je udržet takovou
strukturu a velikost zásob, aby odpovídala potřebám podniku a
současně respektovala kritéria ekonomické efektivnosti
strategické řízení zásob
operativní řízení zásob
Významným nástrojem řízení zásob jsou metody pro stanovení potřeby zásob, které umožňují určit účelnou, optimální výši potřebných zásob (např. metoda dvou zásobníků, metoda ABC, metoda Just-In-Time).
Volba metody závisí na konkrétních podmínkách a charakteru výroby
daného určitého podniku.
Слайд 19
Členění zásob
podle funkcí:
běžná – kryje potřebu mezi
dvěma dodávkami; její výše kolísá od maximální po minimální
sezonní
– zabezpečuje očekávané výkyvy poptávky v určitém období roku
pojistná – slouží k zabezpečení neočekávaných událostí
technologická – je vytvářena z titulu potřeby dodržení technologického postupu výroby daného produktu
2. podle velikosti:
minimální – minimální zásoba před další dodávkou materiálu, zboží …
maximální – součet pojistné a běžné zásoby
průměrná – obvykle polovina maximální
Слайд 20
4. 2. Management pohledávek
- Pohledávky představují nároky podniků
vůči jiným subjektům na příjem peněžních prostředků.
Jde o aktiva
podniku, která tvoří součást oběžného majetku.
pohledávky vznikají:
z obchodních styků
z ostatních důvodů
Řízením pohledávek rozumíme činnost podniků směřující k optimálnímu usměrňování jejich pohledávek.
Jedním z vhodných nástrojů, kterými lze motivovat odběratele k včasnému zaplacení, je poskytnutí tzv. skonta – tj. na faktuře je uvedena platební podmínka např.: 5/10, netto 70. Znamená to, že odběratel má právo na skonto ve výši 5% z celkové ceny uvedené na faktuře, pokud ji zaplatí do 10 dnů od vystavení. Pokud neuhradí do 10 dnů, bude platit plnou cenu (netto) do 70 dnů.
Předmětem řízení je: objem pohledávek a jejich vývoj, struktura pohledávek, jejich výnosnost, doba jejich splatnosti, likvidnost apod.
